私募股权投资基金爆雷事件,深圳私募两位实控人一死一重伤，私募运作存在哪些风险？

深圳私募两位实控人一死一重伤，此事件的具体详情是怎样的？

私募圈可谓是风波不断，1月7日，深圳一家私募的两位实控人因意外事件不幸导致一死一重伤，公安经济侦查部门及刑事调查部门已正式介入调查。从公司发布的公告来看，目前该公司所有投资业务处于暂时停滞状态，包括资金募集、分红发放、产品赎回均已暂停。《每日经济新闻》记者发现，该私募机构在基金业协会备案了5只产品，目前仅有一只在运行，其余四只已经清算了。不过据工商登记信息，该私募成立了不少有限合伙企业，但是上述有限合伙企业产品均未在基金业协会登记备案。

巨漳资本两位实控人一死一重伤

百亿级私募可谓是风波不断，1月7日 ，深圳前海巨漳资本、深圳前海巨漳财富发给投资人的一封函在私募圈疯传，该公告称，公司的两位实控人林某、古某，因意外事件不幸导致一死一重伤。其中由于该公司所有资金往来均由法定代表人林女士负责（已不幸去世），目前该公司所有投资业务处于暂时停滞状态（资金募集、分红发放、产品赎回均已暂停）。目前，公安经济侦查部门及刑事调查部门已正式介入调查，该公司正全力配合相关调查事项，请投资者耐心等待，会在获取进一步消息后及时告知。

据基金业协会备案信息，深圳前海巨漳资本成立于2015年9月23日，于2015年11月18日在基金业协会登记备案，公司实缴注册资本5000万元，全职员工5人，机构类型为私募股权、创业投资基金管理人，公司的实控人、董事长为林淑青。值得注意的是，根据 *** 息，深圳前海巨漳资本管理有限公司纍计资产管理规模超100亿元，是一家集资产管理、财富管理、投行业务为核心业务的资本管理有限公司。但是在基金业协会的备案信息中，公司的管理规模在0~5亿元之间，深圳前海巨漳资本在基金业协会的信息最后更新时间是2021年7月2日。

巨漳资本成立以来成功投资阿里巴巴、途牛、训修实业、邮储银行、阅文集团等IPO新股项目，并取得了良好稳定的投资收益。 *** 息显示，林淑青是巨漳资本董事长，上海巨漳投资创始人，拥有10年以上金融与财富管理行业经验，常年在美国、日本、中国台湾、中国香港等资本市场进行股权及证券投资，并与多家欧美大型投行有良好合作基础。另外公司的总经理陈圣飞，同时是巨漳资本及上海巨漳投资创始合伙人，全面负责华东区域事务，牛津布鲁克斯大学毕业，曾就职于美股上市公司钜派投资等著名财富管理机构。

《每日经济新闻》记者发现，从基金业协会登记备案信息来看，深圳巨漳资本在基金业协会登记备案的私募产品有4只基金，目前只有一只在运行，其余四只已经清算了。具体来看，深圳龙镁农业科技投资企业（有限合伙）、巨漳资本-永睿6号私募股权投资基金、巨漳资本-永睿5号私募股权投资基金、巨漳资本-永睿2号新股投资基金等四只基金已经清算了，目前在运作的私募基金只有深圳市巨漳汇漳商务管理企业（有限合伙）。

资管新规后，要求所有的资管产品必须登记备案，每只产品必须净值化管理，依法披露产品净值。从时间来看，对于之前的存量产品的整改过渡期延长至2021年底，也就是说，在2022年1月1日，资管新规过渡期结束。前海巨漳资本上述有限合伙产品均在2021年3月之后发行的，没有在基金业协会备案。

深圳私募两位实控人一死一重伤，私募运作存在哪些风险？

据悉，在深圳一家私募，有两位实控人因为意外事件导致一死一重伤。目前公安部门已经介入调查了。目前，私募运作存在知识产权方面存在风险、委托代理的风险、价值评估带来的风险。

私募风险如何防范？

首先，在进行任何投资之前，请记住是否是经财务管理部门批准的法律机构。正式的私人投资基金档案都存放在中国基金协会。投资者可通过基金行业协会网站上的私募投资基金和私募投资基金管理人查询到档案。第二，私人基金经理不应同时参与与私人基金管理无关或存在利益冲突的业务。如果在私募基金旗下涉及其他不属于私募基金业务范围的公司，投资者应加强监管。第三，私人投资基金对100万投资者的投资门槛也有很高的要求。价格低于100万美元的私人投资基金产品被怀疑是在拼凑订单。

什么是私募基金？

顾名思义，私募股权基金只能私下募集的基金。而公共基金，可以公开从所有投资者那里筹集资金。由于群体不同，两大基金在运作方式和监管方面也存在较大差异，由于公公募基金公开发行，国家监管尤为严格，资金几乎透明。基金经理在运作中全程碰不到钱，安全性太高了。不会有像一些基金公司卷钱跑路的情况。

私募基金有什么类型？

主要分为私募投资基金、资产配置类私募基金。私募股权基金主要投资于公开交易的股票、债券、期货、期权、基金单位和中国证监会规定的其他资产；私募股权投资基金主要投资于非上市公司参与上市公司发行或交易的非上市股票以及证监会规定的其他资产；私募股权投资基金主要采用基金资金的投资方式，主要投资于私募股权和私募股权投资基金的跨类别投资。

阜兴百亿大案进展:上海经侦司法冻结东海证券10%股权

网贷 之家综合 9月8日，阜兴私募大案迎来最新进展。据财新报道，华闻传媒持有的东海证券10.22%股权已被上海经侦司法冻结，华闻传媒此前的实际控制人正是阜兴集团。朱一栋被押解回国后，阜兴案处理进度正在加快。

财新记者了解到，华闻传媒系“阜兴系”实际控制，因此这部分资产司法冻结与阜兴案有关。虽然监管部门尚未有确定这一关系，但是财新记者曾多方获悉，“阜兴系”通过明暗两条通道，逐步控制了华闻传媒。

有接近上海经侦人士对财新记者表示，目前上海经侦已将阜兴案作为最重要的案件进行调查。上海经侦方面此前也表示，证监部门已牵头成立跨部门、跨省市的阜兴集团私募风险处置协调工作机制，在公安机关依法立案查处阜兴集团违法犯罪案件的同时，对阜兴集团下属私募基金开展清产核资和投资人登记等工作做出部署。

据了解，8月29日晚，上海警方通报，失联两个月的阜兴系实控人朱一栋被抓捕回国。公安机关将在查清朱一栋涉嫌证券犯罪的同时，依法全面侦办其涉嫌的其他经济犯罪案件，竭尽全力追赃挽损。

另据财新记者了解，在朱一栋被押解回国的第二日，相关部门已赴阜兴集团办公地点对办公室进行了查封和取证。

近万名投资人，300亿元资金，在今年夏天，随着上海阜兴实业集团董事长朱一栋失联，阜兴系四家私募经营中断，掉入了私募大劫案的泥潭。

这是第一起百亿级别的私募基金爆雷事件，因此在私募圈和资本市场引发震动。投资者至今不明白，能够在中基协完成备案、有实体产业做支撑、由银行负责托管，阜兴系的问题出在哪里，百亿元资金究竟流向何方?

业界公认，阜兴系私募事件暴露了行业问题和监管漏洞。“阜兴事件之后，整个私募股权基金行业都受到了很大冲击。面对高达近8万亿元的私募股权投资基金，加强监管迫在眉睫。亡羊补牢之举就是要严厉追究跑路者的责任。而前提就是明确规定失联私募立案的标准。”一位证券律师告诉《财经》记者。

私募爆雷如何处理？

艾财爱家第81期实盘周报

上一期写了一篇《私募众生相》，有一部分人问我买了私募爆雷了应该如何处理？这一期周报我就来谈谈这个问题，这里面的思维其实不仅仅针对私募，买了其他理财产品也同样受用！

人为刀俎,我为鱼肉，理财产品爆雷最真实的处境！买了任何理财产品一旦出现兑付问题，基本上都会处于非常被动的状态，因为命运已经不在自己的掌握之中。

这个时候实际上是你为自己一年前或是某个时间点做出错误的决定而买单。但是不同的理财产品所处的被动程度是不一样的，有足值可流通抵押物可能损失的是时间，有强力金融机构或行政部门担保的可能损失的也是时间，但是如果购买的是私募产品，则有可能会“尸骨无存”。

产品出现问题，你立马会后悔当初为什么要买这个公司的产品，你会发现原来绝大多数理由是没有任何价值的。

例如：

1.我过去几年买这家公司的产品没有出现过任何问题。私募超大面积违约发生在2018年，这一点跟下文第三点中私募的金融定位有关。在2018年以前，很多人购买私募时会发现近几年没有出现过问题，而且收益非常高，通常都超过10%，甚至比P2P更高。如果是庞氏骗局，我曾出过视频说过不会超过四年就会倒，那么早三年自然也不会出事。就算是正规投资，过高的收益所带来的项目也 属于那种 资金链最紧张的部分，2018年金融政策转向，政策收紧，大量私募立马出现问题。就像我这几年暴肥，短期之内身体还不会出现大问题，但是我们都知道长期肥胖最终会导致身体出现大问题。固定收益类投资每一个到期之后，就算是同一家公司，同一个项目，可能结果也会不一样。

2.相应公司承诺差额补齐和担保本息。我曾经说过担保承诺是金融里最不可靠的风控措施，从业十年我从来没有发现私募实质性违约里，担保出现过作用。原因很简单，如果不是主体无计可施了，谁也不会想违约。毕竟还钱的方式有两种：一种是借鸡生蛋，赚到钱了自然也就还得起。另外一种就是借新还旧，如果违约也就断了第二条路。所以这个担保实际上是没有实际意义的。投资过程中最不可信的就是母子公司担保，外部担保到最后也不过是扯皮打官司的结果。

3.这家私募公司很有名，名气非常大。固定收益类私募中名气最大的应该是中信资本，可是其在近几年的爆雷量和爆雷金额都高得惊人，其中很多项目明显是坑，但是他们依然敢投。

曾经听一个学者说中国清华北大的毕业生中有超过30%做金融是国家的悲哀。但是我想说学历高就一定做的好投资吗？私募牌照含金量低，牌子做没了可以换个马甲继续。所以在投资私募过程中不要看招牌，因为私募基金可不存在刚兑这种事情。

以上三点是最常见的情况，而当爆雷时你会发现最终还是只有抵押物最可靠。

1.确认抵押物是第一抵押顺位，不存在其他问题。第一抵押顺位是指如果违约，这个抵押品你具有优先处理和补偿权利。因为私募融资通常是企业最后选项，所以相关企业在银行或信托极有可能已经办理过抵押贷款。如果没有说明，那么这家公司或抵押物就不受认可，所以我们首先要确权。

2.抵押物是否足值可流通，我们要的是现金，而非抵押物。所以抵押的处理我们需要考察其是否足值易流通。这是一个系统工程，以后有机会我会专门写篇文章。

3.私募公司是否具备丰富经验处理此类问题，问案例。

处理抵押物是一个系统工程并不简单，更重要的是相关私募公司是否可靠，这些都只有通过过往案例才能够证明。如果他说从没有出现违约，没有处理过抵押物，那一定是在骗你。

讲个我编的小故事：假如我是武汉江夏艾氏地产总经理，我现在要在江夏军运村边开发一个货值达100亿的房产项目，但是我的资金缺口达到了30亿，如果要完成这个项目，我该如何做？

1.432标准，土地抵押银行第一选择！4证俱全，3成自有资金，2级资质以上，拥有这个标准就具备到银行申请开发贷的可能。但是目前银行对于房地产贷款总体收紧，而且江夏不属于武汉三环以内主城区，资质就会差一点，所以不排除贷不到钱的可能。但是银行是第一选择，基础利率即使翻一倍，也还是目前市场上能够拿到的最便宜资金。我们预估9个点的资金融资成本。

2.如果可能的话，希望通过金融市场发债。当然这个条件比较高了，像恒大这种一发几百亿用来还债的企业规模才有可能。这也是目前市场获得资金成本最低的方式之一，时间比银行要长。票面利率一般不会超过8个点，大企业更低，万科是低于5个点的。

3.国家政策收紧，资质不够，找信托。正常情况下我这个项目找信托是没有问题的，主要是在利率水平上。以目前市场标准利率，恒大、融创、金茂三家信托融资主力成本：年化8.5%左右+1%信托行业保证金+1%销售费用+2-3个点的信托公司利润，综合起来一般在13%左右。

4.如果还有资金缺口，个人及企业担保找私募。通常情况下只有我在银行、信托融资额不够，且还有资金缺口时才会考虑私募。因为私募的资金成本过高：客户收益10%-12%+销售提成2%-3%+私募利润3%-5%之间，总计会非常接近18%-20%。可是2018年中国地产前五强平均项目利润率都维持在20%-24%之间。所以如果大量使用私募资金，我根本没有什么利润。再说大额资金缺口肯定是通过银行和信托，土地和在建工程通常已经抵押，再找私募借钱目的只是填补资金小额缺口，用公司信用担保。

如果最终公司出现问题，项目烂尾，银行是第一债权人优先处理资产，而利息最高的私募则会排在最后。公司垮了，我也破产了，担保也就没有了任何意义。

其实从这个小例子不难看出，你买私募是因为利息高，而正常经营企业的人会优先选择低息资金。只有在没有办法的时候才会想到更高利息的渠道，信托已经是替补了，私募的位置大家自己排吧。而且因为高息原因，无论是抵押处置权还是偿债顺序都排在后面。但优质抵押物肯定是提供低息的机构优先。这也是投资的基本铁律：风险与收益成正比！

说了这么多才进入主题，这是因为我们首先要明白自己的处境，不要抱有幻想。违约之后：

1.不要急于撕破脸皮，收集证据为第一要务。这时私募公司的理 财经 理会跟你说大量安抚情绪的话，你不要激动。因为撕破脸他们不管不问你也没有办法。而是应该录音对话，让他们重述当初卖你产品时给你的承诺，私募销售必定会有大量激动销售话术，会让你冲动做出决定。

2.紧盯当时卖你产品的销售员。销售员在这笔成交中至少拿了2-3个点的提成，是直接受益者之一。所以需要紧盯着他，最好能拿到身份信息，后期如果出现法律纠纷迫使他成为你的主要证人是非常重要的，因为相互推诿是必然结果。

3.注意相关公司法人是否出现变化。在一些私募出现问题前后，法人出现变化是非常不好的信号，这通常意味着相关主要责任人想要金蝉脱壳。一旦出现这种情况，那你就一刻都不能等，需要马上处理。目前 社会 上花点钱找个“黑人”顶包是黑金融最常见的手段。

4.不可轻信还款承诺，私募出现问题后很多私募公司都会再三承诺还款，只是需要时间，也就是甩之决。这时很多投资者就会傻傻等待，等到有一天当初卖你产品的业务员辞职了，公司法人换了，项目资产被处理了才发现一切都晚了。当一个项目违约则意味着管理方对于项目管理的失控，所以这时一定不能等。

1.不要被动等待，准备请专业律师确认法律权力。在这个过程前一定要把相关证据收集好，寻找业务人员过度承诺的证据，寻找资管方管理不规范的证据，找准相关责任人，抓紧时间走法律程序。

2.联系购买相应产品投资者报团处理。毕竟不是每一个投资都是中泰证券那个5亿的投资者是产品唯一购买人，所以必须协议大部分投资者统一行动。以免资管方以此为由拒绝你的直接介入与深入了解项目情况。

3.加速和全权掌握抵押物处理进度。处理私募产品的核心就是要加速掌握抵押物，就算不能直接处理也需要第一时间参与和了解相关情况。如果抵押物有价值一切就还有挽回的可能，如果没有价值或是根本就没有抵押物，那么能做的事情就太少了。而且可以通过了解和处理抵押物的过程，你会发现整个项目过程中私募公司的内部风控水平和问题，为 *** 提供支撑。

人倒霉时喝水都塞牙缝，这是因为不是你牙有缝，就是水里有东西！投资出现问题是因为你的选择思维、模式出现了问题。如果不能总结清楚相关原因，就继续冒然投资会是非常愚蠢的行为。

我早几年前做公众号就是想告诉大家金融骗局有哪些，但是后来我发现一个特别有意思的现象：各种投资受害者的 *** 群里居然暗藏着大量的骗子。例如：邮币卡群里有各大文交所的业务员，各类股权骗局受害者的群体之间也是如此。为什么会这样，其实想想也很简单，买过邮币卡的人说明他当初是相信的，现在亏了，那心里想的就只能是翻本。这时他就具备两点成交要素：第一是产品需求，第二是翻本意识所带来的冲动情绪。所以当一个投资者刚刚购买一个高收益私募产品爆雷后，如果遇到“高手”，反而更容易犯比之前更严重的错误。这也许就是人性。

所以当你的投资出现问题时，停下休息，调整心态，回避一段时间之后，再往前看才是正确的选择。

总结：私募投资并不适合普通人，这是一个丛林世界！无论何种私募产品都没有什么门槛，也就是各种对金钱向往的牛鬼蛇神都会来到这里。就算是骑着白马的唐僧来到这里，没有火眼金睛的猴子保护也很难全身而退。

中通永利私募基金暴雷了吗

请问问的是中通永利私募基金爆雷了吗？爆雷了。

私募基金爆雷是指私募基金内部出现了巨大的亏损，因而造成投资者重大亏损或者基金因此清盘。私募股权基金是一种证券投资基金，以非公开方式从特定投资者那里筹集资金，并使用特定目标作为投资对象。私人股本基金是通过大众传播以外的方式招募的。发起人从非公共多元化实体收集资金，以建立投资基金并投资于证券。